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国际烃烯市场走势分析预测

2024/5/11 14:34:34发布27次查看
乙烯 本周乙烯市场价格继续下滑20-30美元/吨,尽管越来越多的卖主不愿以此价位销售船货,因装置开工率继续削减。不过此价位继续面临压力。另外,本周石脑油市场价格也下滑约15美元/吨。但本周当前乙烯市场价格可能已经跌入最低并可能在未来市场出现反弹的想法已不断增加。不过,sars病毒对下游买主购买力影响的不确定性继续压制商家销售信心。
东北亚:本周该地区市场交投有限,仅有1-2批cfr船货被预定。其中一批3000吨6月装船货以325-330美元/吨(cfr台湾)价格于周三被订购。当前卖主公开销售意向价为340美元/吨(cfr台湾),但买主购买意向价为300美元/吨(cfr台湾)。有消息称,另一批来自中国大陆的5月船货预定价为330美元/吨(cfr台湾),但此消息尚需证实。据悉,台湾地区库存充足有效阻止了5月现货交易达成,虽然许多台湾买主表示愿意以当前市场价位购买现货船货。由于合同船货销售很难以当前公式价实现,台湾许多生产商已经削减装置开工率。受库存压力影响,台湾生产商已经决定提前于周二检修其第3套产能为23万吨/年裂解装置。预期该套装置将一直处于检修状态,直到买主需求明显增加。本周收盘时,韩国几家生产商表现出浓厚的5月中旬/5月下半月船货购买兴趣。日本方面,因传闻其4日市一套产能为52.7万吨/年裂解装置意外停车,也表现出购买兴趣。但实际上,买主购买意向价极低,其270-280美元/吨(fob韩国)递价已经出现。而韩国卖主销售意向价暂无,因裂解装置削减开工率,同时,daesan裂解厂一套产能为60万吨/年裂解装置已于4月29日进入停车检修阶段。但一生产商表示,如果买主递价达300美元/吨(fob韩国),其将可能销售船货。其他生产商表示销售意向价为330-340美元/吨(fob韩国)。据悉,韩国yeochon一套产能为75万吨/年裂解装置开工率从4月30日开始削减10%。
东南亚:本周该地区市场依然无交易达成,大多数买主均通过合约方式完成需求。卖主销售意向价接近390美元/吨(cfr东南亚),而有限的买主购买意向价约为350-370美元/吨(cfr印尼和泰国)。到周五时,卖主销售价下滑至370-380美元/吨(cfr东南亚)。唯一一批1700吨5月上半月装船货以350美元/吨(cfr印尼)价格被预定,但此消息尚未得到卖家证实。由于很难接受国内合同价,泰国买主出人意料表现出进口兴趣。
丙烯 本周丙烯市场走势复杂难辨。不过,从整体来看,市场继续呈下跌趋势。然而,至收盘时,市场进一步走势仍不明朗。一方面,聚丙烯市场疲软及生产商库存较高促使生产商决定削减装置开工率,进而使得更多丙烯船货进入市场,尤其在韩国表现尤为明显。韩国一套装置的意外检修和东南亚一主要丙烯买主可能退出市场使得市场承压。另一方面,日本裂解装置削减开工率对市场造成影响的增加及周末裂解装置和fcc装置可能遭遇故障的消息似乎同样给市场带来很大冲击。目前,许多商家开始认为丙烯价位已跌入谷底,可能将会开始表现反弹。不过,随着聚丙烯价位下滑至600美元/吨(cfr中国)以下,也有商家对此说法表示怀疑。
东北亚:韩国一套产能为20万吨/年acrylo生产线于4月24-5月13日期间进行意外停车检修及其两套聚丙烯生产线为减少库存量而进行为期一个月的停车检修为市场带来了供应过量压力。虽然fob韩国价格已经于4月25日开始下滑,到周一/周二时,400-420美元/吨(fob韩国)价位已经出现。据悉,一生产商已经售出2万吨5月装船货。同时,韩国其他生产商也在销售5月船货。不过,韩国生产商表示其周初fob价位约为430美元/吨,而非400-440美元/吨。韩国国内市场,因其一套丙烷脱氢装置继续停车,一批4000-8000吨船货成交。本周台湾一买主也表示已经以430-450美元/吨(cfr台湾)价格从现货市场购得8000吨5月和6月初装丙烯船货。不过此消息尚未获得商家证实。
但商家承认其周初销售意向价为450美元/吨(cfr东北亚)左右。据称,一笔交易以445美元/吨(cfr南京)价格达成。据日本商家表示,其销售兴趣以转向日本市场。日本裂解装置遭遇故障及其两套fcc装置意外检修可能促使日本买主进口船货以满足需求。其中,大阪一套fcc装置于4月22日-5月5日期间进行检修的消息已获证实。另外一套fcc装置将于4月25-5月10日期间进行停车检修。至周五收盘时,韩国一生产商表示其任何新的丙烯预定价位高达500美元/吨(fob),并宣称其上周现货市场剩余船货已轻易被本周市场吸收。周五商家递价较为坚挺,买主430-450美元/吨(fob韩国)价位购买兴趣已获承认。其中一批1600美元/吨5月装船货以450美元/吨(fob韩国)于周五成交。不过,另2700-3000吨船货未能以此价位成交。据传,三批1500吨船货以500美元/吨(cfr)价格售与日本买主的消息未获证实。生产方面消息:
韩国yeochon一套产能为75万吨/年裂解装置从4月30日开始削减开工率10%。另外,其daesan一套产能为60万吨/年裂解装置开始于4月29日开始进行计划内停车检修。台湾方面,其第三套产能为23万吨/年裂解装置因乙烯库存较高而于4月29日开始停车。该套装置将到买主需求有明显改善时才会恢复生产。
东南亚:本周该地区丙烯市场价格变动幅度不及东北亚,买主购买兴趣不浓。周一,一批1500吨5月交付的丙烯船货以485美元/吨(cfr印尼)价格被预定。随后,另一批3000吨5月末/6月初交付的船货以470美元/吨(cfr印尼)价格被预定。此外,随着一主要进口商在价位下滑至450美元/吨(cfr)以下前远离市场,印尼方面再无买主购买兴趣出现。泰国方面,由于下游产品生产削减,丙烯销售压力不断加大。菲律宾方面,卖主销售意向价约为475-480美元/吨(cfr)。一批1500吨船货以465美元/吨(cfr)价格被预定的消息未获证实。一买主正考虑将从中东购买一批5月下半月抵船货。
丁二烯 东北亚:本周该地区乙烯裂解装置和丁二烯抽提装置检修已经使得商家对丁二烯报价保持在740-750美元/吨(fob韩国)以内,虽然下游sbr和abs生产商强烈抵抗此价位。韩国市场,丁二烯市场供应依然紧张,因其一套裂解装置已经削减开工率10-15%,同时其另两套总产能为70万吨/年裂解装置将于5月进行为期30天的计划内停车检修。另外,韩国另一套产能为46万吨/年裂解装置刚刚结束为期30天的检修恢复生产。韩国国内市场交易价为740-760美元/吨。台湾方面,当地市场供应也受装置检修影响而被中断。其中台湾一批产能为23万吨/年第三套裂解装置已经进入为期30天的检修阶段至5月末。同时,台湾另一套丁二烯抽提装置也将进行停车检修。据台湾当地一生产商表示,其已经对其当地合同买主削减合同供应量,因此导致一些现货船货挺进台湾地区。据传,数批5月中旬交付现货船货交易价为750-770美元/吨(cfr台湾)。台湾当地4月合同交付价为679-703美元/吨。日本方面,一套产能为10万吨/年丁二烯抽提装置将在5月18-31日期间停车检修。韩国丁二烯供应商表示已经收到日本买主现货询价,以满足其5月需求。中国买主在五一劳动节期间远离市场。其购买意向价已经下滑至730美元/吨(cfr中国主港)以下。而卖主销售意向价依然盘旋在770-780美元/吨(cfr中国主港)。据称,下游sbr和abs产品市场价格疲软影响了买主购买力。中国几家abs生产商已经削减装置开工率50%,以阻止abs市场价格进一步大幅下滑。同时,中国国内sbr产品市场价格也已经下滑至9000元人民币/吨以下水平。
东南亚:本周该地区现货市场交投活动已经有所改善。其中两批总量达5000吨现货船货报价为720-730美元/吨(fob泰国)。一sbr地区生产商表示已关闭其产能为6万吨/年生产厂,并销售丁二烯船货。
苯乙烯 上周苯乙烯价格似乎时时刻刻都在变动,相比之下,本周苯乙烯价格没有明显地波动。部分原因可能是由于许多参与商退出市场欢度五一劳动节和日本的黄金周庆祝活动。市场基准面基本保持不变,日趋衰退的ps、abs和eps价格拖累苯乙烯价格走低,而且充裕的库存导致购买兴趣不浓,特别是在中国。另外,有关非典型性肺炎疾病(sars)的蔓延忧虑也继续对市场造成负面影响。现货价格与上周价格相比也经历了适度的下调。
由于降低开工率和长期的停车影响许多苯乙烯单体生产设备,期望增长的过剩数量可能受阻。然而,在这些措施的后果得到市场内的关注之前,这只是暂时的。个别供应商担忧消费者们可能忽然取消合约船货,这可能会使额外的船货进入供应系统。同时,出口欧洲的机会一直受到欧洲苯乙烯价格大幅下跌的阻碍。观察人士表示,欧洲苯乙烯价格下跌的部分原因是这条消息的鼓动,即一些未售出的亚洲苯乙烯船货将于6月/7月期间抵达欧洲港口。
即使本周市场缺乏相当数量的商家,但仍有一些交易达成。周初,意向买价与上周五的价格水平相比略微下滑。据称,中国消费者对五月下半月装即期船货递价每吨485美元cfr,而报价每吨约高15美元。传闻,一笔6月装互换交易的价格为每吨486美元cfr中国。在销往中国的买卖意向价格继续下跌的同时,台湾的意向价格略微坚挺。据称,一两笔交易的成交价均在每吨500美元cfr台湾水平之上。一船5月装3000吨船货的价格为每吨510美元cfr台湾,而另一船6月装2000吨船货的成交价为每吨505美元cfr台湾。随着时间的流逝,台湾的关注焦点仍集中在大量的苯乙烯交易上。据称,一船2000吨五月装船货的交易价为每吨500美元cfr台湾,而一船五月末装同等数量船货的成交价也为每吨500美元cfr台湾。传闻,还有一笔六月装船货的交易是以每吨490美元cfr台湾的价格达成。这里还有一些关于中国交付的交易情况。据称,有两笔5月装船货的交易价格为每吨500美元cfr华东,而其他两船六月装船货的交易价为每吨490美元cfr中国。这四笔交易的合约期限均为90天。关于fob韩国的苯乙烯报价有限,苯乙烯市场内的大多数成交价均集中在cfr台湾或中国的意向价格上,估计fob韩国的意向价格在每吨470-490美元fob韩国。到周末,据称5月递价为每吨490美元cfr台湾和每吨480美元cfr中国,六月意向买价跌至每吨470-480美元cfr台湾。中国国内苯乙烯单体价格已跌到每吨不到5,00
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